سورپرایز در یکی از ضعیف ترین گروه ها؟
"UnitedHealth Group Incorporated یک شرکت مراقبت بهداشتی و مدیریت بیمه چندملیتی آمریکایی است که در Minnetonka، مینه سوتا واقع شده است. این شرکت محصولات مراقبت های بهداشتی و خدمات بیمه ای را ارائه می دهد. UnitedHealth Group هشتمین شرکت بزرگ جهان از نظر درآمد، دومین شرکت بزرگ مراقبت های بهداشتی پس از CVS Health از نظر درآمد، و بزرگترین شرکت بیمه از نظر حق بیمه خالص است. درآمدهای UnitedHealthcare تا 80٪ از درآمد کلی گروه را تشکیل می دهد. این شرکت در رتبه 8 در Fortune Global 500 در سال 2021 قرار دارد. (ویکیپدیا)
UNH جمعه گذشته با قیمت 468.45 دلار بسته شد و قبل از گزارش درآمدی خود در 19 ژانویه، تنها یک روز معاملاتی خواهد داشت، زیرا بازار در روز دوشنبه بسته بود و این گزارش قبل از باز شدن بازار در روز چهارشنبه ارایه خواهد شد. میانگین قیمت 52 هفته آن بین 320.35 - 509.23 بود، با میانگین قیمت هدف 523.21 دلار و ارزش بازار 441.44 میلیارد دلار.
در حالی که این شرکت در هر چهار گزارش درآمدی منتشر شده گذشته از برآوردها پیشی گرفته است، برآورد اجماع Zacks برای سود هر سهم آن 4.30 دلار است که 70.6 درصد بیشتر از رقم گزارش شده در سه ماهه سال قبل است. برآورد اجماع برای درآمد 73 میلیارد دلار است که نشان دهنده رشد 11.7 درصدی نسبت به رقم گزارش شده در سه ماهه سال قبل است.
بخش بهداشت و درمان یکی از بدترین بخش ها در شش ماه گذشته بوده است. برای سه ماهه چهارم سال 2021، همانطور که در شکل زیر می بینیم، این بخش با 2.16- درصد کاهش، دومین بدترین بخش در بین همه گروه ها بود. تخمین‌ها نشان می‌دهد که UnitedHealthcare، بزرگترین بخش UNH می‌تواند با فروش خوب بیمه بیش از 11 درصد افزایش یابد. با این حال، نگاه کردن به شکل زیر، نشان می دهد که باید کمی محتاط تر بود. اکثر بیمارستان‌ها در سه ماهه آخر سال 2021 نیز مشغول موارد کووید بودند و افراد کمتری آماده بودند تا برای سایر سؤالات خود، مانند برنامه‌های دندانپزشکی و بینایی، خطر کنند و به بیمارستان بروند. از سوی دیگر، با کاهش خطرات کووید، مردم بیشتر تشویق می‌شوند که به دنبال درمان‌های غیرضروری و عقب مانده خود بروند، به‌ویژه اگر طرح بازگشت بهتر بایدن (BBB) تصویب شود. BBB بودجه بیشتری برای بیمه عمومی دارد و مطمئناً شرکت هایی مانند UNH از آن سود خواهند برد. بنابراین، چشم انداز باید روشن باشد و به خودی خود به نگه داشتن سهام در موقعیت خرید برای سرمایه گذاری بلندمدت کمک می کند.
از سوی دیگر انتظار می رود که Optum و Optum Insight، با حساب روی رشد در ارائه خدمات و فناوری و بهره‌وری پیشرفته، در مقایسه با فصل مشابه در سال 2020، با نزدیک به 12 درصد افزایش، بهترین عملکرد را در بین تمام بخش‌ها داشته باشند.
علیرغم خوش‌بینی ذکر شده در چند بخش، چشم‌انداز کلی برای شرکت خنثی است، زیرا هزینه‌های آزمایش و درمان COVID-19 می‌تواند سود شرکت را کاهش دهد.
همانطوری که رنکینگ United Health در موسسه تحقیقاتی و مشاوره ای ر رتبه 3 را دارد (حفظ سهام و پزیشن)، از نظر فنی نیز تا زمانی که بین 20 تا 50 DMA، به ترتیب در 486 و 468 دلار حرکت کند، در یک حرکت جانبی هستیم. از سوی دیگر، RSI در 45 نشان می دهد که اگر فشار فروش دیگری داشته باشیم، می تواند به زیر 40 برسد و فشار بیشتری بر خرس های چارت وارد کند تا به سمت حمایت های بعدی در 454 و 436 دلار حرکت کنند. از طرف دیگر اما، در یک نگاه خوشبینانه و با یک گزارش مثبت، می‌توانیم آن را بالاتر از 509 دلار به عنوان هدف بعدی ببینیم.
